外国の借入人・貸付人のためのトルコにおける融資・信用契約

貴社がトルコに関係する当事者から借り入れる、または貴社がそうした当事者に貸し付ける場合、締結する契約は特定の法的枠組みの中に置かれます。すなわち、銀行法とその規制機関（BDDK）、契約そのものおよびその保証を規律するトルコ債務法、そして債務不履行が生じた場合の執行破産法です。本ガイドでは、トルコで融資・信用契約がどのように機能するか、どのような担保（teminat）を取得でき、または提供を求められうるか、外貨規制が取引にどう影響しうるか、そして借入人が支払いを止めたときに実際に何が起こるかを、平易な言葉で解説します。

トルコにおける融資・信用契約を規律する法律

通常、三つの層の法律が同時に適用されるため、これらを頭の中で分けて整理しておくと役立ちます。

• 銀行法第5411号は、トルコで銀行または免許を有する貸付人として業務を行える者を規制し、BDDK（銀行規制監督庁）によって監督されます。一方の当事者がトルコの銀行または規制対象の金融機関である場合に重要となります。
• トルコ債務法第6098号（TBKTBKトルコ債務法（第6098号）トルコのほぼすべての私的合意の土台となる法律——契約、不法行為責任、賃貸借、雇用、委任、不当利得。用語集 →）は、契約そのもの——融資（トルコ語でkredi sözleşmesiまたはtüketici/genel kredi）、当事者の義務、利息、保証（kefalet）などの担保書類——を規律します。
• 執行破産法第2004号（İcra ve İflas Kanunu、「İİK」）は、債務不履行時に何が起こるか——債権者がどのように回収し、抵当権や質権がどのように換価されるか——を規律します。

国境をまたぐ取引では、どの国の法律とどの裁判所が契約を規律するかについても検討すべきです。当事者はこれを合意できることが多く、締結前に明確に定めておくべき点です。

一般信用と消費者信用：その違いが重要な理由

トルコ法は、事業者への融資と個人消費者への融資を大きく異なる形で扱います。

一般（商事）信用は、外国投資家にとって通常の世界です。会社が運転資金、企業買収、またはプロジェクトのために借り入れます。当事者は条件、利息、手数料、担保を合意する広範な自由を有します。これは主として債務法と、交渉する契約の問題です。

消費者信用（tüketici kredisi）は、個人が個人的・非商業的目的で受ける融資です——たとえば、私人が住宅や自動車を購入するために資金調達する場合です。ここではトルコの消費者保護規則が強行的な保護を追加します。すなわち、契約前の情報提供、法定の短い期間内における撤回権、手数料の規制、消費者に対する保証がどう機能するかの制限です。これらの規則は、消費者に不利になるように契約で排除することはできません。

ほとんどの外国事業者のクライアントにとって、取引は商事信用ですが、その境界線は必ずしも明白ではありません——たとえば、創業者による個人保証は、法人向け融資に個人保護の問題を引き込むことがあります。

担保（teminat）：主な手段

貸付人はほぼ常に担保——トルコ語でteminat——を求めます。これは、借入人が支払えなくなった場合に回収できる資産または人がいるようにするためです。主な形態は以下のとおりです。

• 抵当権（ipotekİpotek不動産に設定される抵当権債務の担保として不動産に設定され、登記される担保物権。用語集 →）——不動産（土地または建物）に対する担保です。土地登記所で設定され、権原に対して登録されます。債務が支払われない場合、その不動産は執行を通じて売却され、貸付人はその代金から支払いを受けます。
• 質権（rehin）——動産に対する担保です。株式、債権、設備、銀行口座、または継続企業としての事業です。中央動産質権登録簿（商取引における動産質権に関する法律第6750号に基づく動産質権登録簿。これは従来の商事企業質権制度に取って代わりました）により、資産を物理的に引き渡すことなく質権を設定できることが多くなっています。
• 保証／人的保証（kefalet）——第三者が、借入人が支払わない場合に支払うことを約束するものです。これは特定の資産に対する担保ではなく、人的な約束です。
• 独立保証（garanti）——請求に応じて支払うという、別個の抽象的な約束です。貿易や銀行によるものに一般的です。

各手段は債務不履行時に異なる挙動をし、異なる方式要件を伴うため、担保の選択は単なる書類作業ではなく、商業上・法律上の判断です。

kefalet と garanti：人を惑わせる区別

外国の貸付人・借入人はしばしば「保証（guarantee）」という語を大まかに用いますが、トルコ法は二つの非常に異なる約束の間に明確な線を引きます。

人的保証（kefalet）は付従的です。保証人の責任は借入人の基礎債務に依存し、これを超えることはできません。主債務が無効となる、または減額されれば、保証人のエクスポージャーもそれに従います。個人を保護するため、債務法は有効な人的保証に厳格な方式要件を課します——通常、保証人の最高額と日付は保証人自身の自筆でなければならず、配偶者の同意が必要となる場合があります。これらの方式が欠けている場合、人的保証は無効となりうります。

独立保証（garanti）は抽象的です。保証人は、主契約に関する紛争にかかわらず、合意された条件で支払うことを約束します。これは免れることがより困難であり、銀行の請求払保証の典型的な形態です。

外貨建て融資：規制の概念

トルコは数年来、特定の国内取引における外貨の使用を制限しており、貸付はその機微な領域の一つです。この政策目的は、国内経済における通貨リスクを制限することにあります。

概念レベルでは、以下の点を認識しておくべきです。

• トルコ居住者が国内で外貨で借り入れることには制限があり、その条件と適用除外は、借入人が外貨収入または売上を有するかどうか、および融資の規模に依存することが多いです。
• 規則は、契約価格または融資が外貨で表示または連動できるかどうかにも影響しうります。
• これらの規則は政令ならびに省庁・中央銀行の通達によって定められ、比較的頻繁に変更・微調整されます。

これは融資書類作成において、外国当事者が定型書式ではなく、個別的で最新の助言を最も頻繁に必要とする唯一の領域です。

債務不履行時に何が起こるか：İİK に基づく執行

借入人が支払いを止めた場合、債権者は単純に資産を差し押さえるわけではありません。回収は、執行局および裁判所によって監督される執行破産法（İİKİİKトルコ執行破産法（第2004号）トルコにおける債務の強制的な取立てと破産手続を定める法律。用語集 →）に基づく執行制度を通じて行われます。

大まかに言えば、その経路はどのような担保が存在するかによって異なります。

• 無担保債務：債権者は執行手続（icra takibiİcra takibi執行局を通じた債権回収手続執行局（İcra Dairesi）を通じて行われる国家の回収手続——多くの場合、先に訴訟に勝つ必要はありません。用語集 →）を開始します。債務者は法定の短い期間内に異議を述べることができ、これにより回収が進む前に事件が裁判所に持ち込まれる場合があります。
• 抵当権（ipotek）：債権者は抵当権を換価する特定の経路——トルコ語でipoteğin paraya çevrilmesi yolu ile takip——を用います。これは裁判所監督下での不動産の売却に至り、貸付人はその順位に応じて代金から支払いを受けます。
• 質権（rehin）：質権が設定された動産には、これに相当する執行経路が適用されます。
• 保証／人的保証：債権者は、当該証書の限度に従い、保証人または人的保証人を追及します。

トルコの執行は手続的で、期限に厳格です。異議申立ての期間を逃すこと、または保有する担保に対して誤った種類の手続を開始することは、債権者に数か月の損失をもたらしうります——ですから、執行戦略は債務不履行後ではなく、融資が書面化される時点で計画すべきです。

破毀院の確立した判例法の下では、裁判所は基礎となる担保の有効性と、正しい執行経路が用いられたかどうかの双方を精査します。したがって、署名時に行った書類作業こそが、何年も後にあなたを守るものとなります。

外国の借入人・貸付人にとっての国境をまたぐ論点

一方の当事者がトルコの外にいる場合、いくつかの追加的な問題を早い段階で検討すべきです。

• 準拠法と裁判管轄。商事当事者は外国の準拠法と法廷地を選択できることが多いですが、トルコの不動産または登録資産に対する担保は、契約で選択された法にかかわらず、依然としてトルコの手続に基づいて執行されます。
• 外国判決または仲裁判断の執行。海外での勝訴は、通常、ここにある資産に及ぶためにはトルコで承認・執行される必要があり、これは独自の条件を伴う別個の裁判上の手続です。
• 公証、翻訳、アポスティーユ。海外で署名された書類および委任状は、トルコの登記所や裁判所で使用できるようにするため、認証されたトルコ語翻訳とアポスティーユを必要とすることが多いです。
• 源泉徴収および印紙の考慮。国境をまたぐ利息の支払いおよび特定の書類は、トルコの税または印紙税の帰結を伴いうります——これらは取引の価格を決める前に税務顧問に確認すべきです。

署名前に弁護士がどう役立つか

融資・信用取引における問題のほとんどは、書類作成の段階で設計され、その後何年も経ってから債務不履行時に表面化します。外国の借入人・貸付人と協働するトルコの弁護士は、通常、以下のことに役立ちます。

• 取引が商事信用か消費者信用かを確認し、どの強行規則が適用されるかを見極めること。
• 正しい担保——抵当権、質権、人的保証、または独立保証——を、執行可能にする方式を伴って選択し、正しく設定すること。
• 貴社の具体的な融資について、現行規則に照らして外貨に関する立場を確認すること。
• トルコで救済が現実的に得られるよう、準拠法、裁判管轄、執行可能性を構成すること。
• 資金が動く前に債務不履行と執行の経路を整理し、危機に際して即興で対応せずに済むようにすること。

この領域におけるあらゆる数値、閾値、期限は時とともに変化します。ですから本ガイドは、貴社自身の取引に関する助言の代替ではなく、方向づけとしてお考えください。書類のレビューや構造の妥当性確認をご希望の場合、当事務所のチームが喜んでお手伝いいたします。

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